Отрицательный керри

Отрицательный керри — это удержание позиции, ночное финансирование которой обходится в чистый минус: вы в длинной позиции по валюте с меньшей ставкой и в короткой по валюте с большей, поэтому разница ставок работает против вас, а наценка брокера в свопе увеличивает списание. На фоне дневного движения цены сумма невелика, и на короткой сделке её легко не заметить, но она начисляется каждую ночь, пока позиция открыта, и не зависит от того, угадали ли вы направление. Больше, чем следует из одной только разницы ставок, её делают две вещи: собственный спред брокера в свопе и перенос через выходные, когда финансирование начисляется сразу за несколько дней. Позиция может быть в плюсе по цене и всё равно стачиваться свопами — поэтому перед планами держать инструмент неделями стоит посмотреть на его своп-ставки.