Расширение спреда

Расширение спреда — это временное увеличение разницы между ценами покупки и продажи, когда поставщики ликвидности становятся менее готовы котировать. Наиболее предсказуемо оно происходит вокруг важных макроэкономических публикаций, в момент суточного ролловера, когда банки уходят с рынка, на открытии недели после выходных, а также в праздники и при внезапных шоках. Счета с плавающим спредом показывают это напрямую, а на счетах с фиксированным спредом реакцией могут стать реквоты или исполнение по худшей цене. Расширение важно, потому что издержки платятся и на входе, и на выходе, а стоп- и лимит-уровни срабатывают по соответствующей стороне котировки — стоп может быть достигнут одним лишь спредом, без такого же движения средней цены.