Индекс экономических сюрпризов

Индекс экономических сюрпризов сводит в один ряд то, насколько вышедшие данные отклонялись от консенсус-прогнозов на скользящем окне. Каждый релиз вносит стандартизированный разрыв между опубликованным и ожидавшимся значением, взвешенный по тому, насколько значимым для рынка составитель считает этот релиз; положительные значения означают, что в целом данные выходили выше прогноза, отрицательные — ниже. Измеряет он ошибку прогнозирования, а не экономику. Индекс может снижаться, пока активность продолжает расти, — потому что прогнозисты подтянулись и перестали удивляться; и подниматься в спад, если ожидания упали сильнее фактического исхода. Разные составители берут разные наборы релизов, веса и окна, поэтому два индекса сюрпризов по одному региону не обязаны совпадать, а интерпретируемым конкретный ряд делает его методологическое описание.