Drawdown (Geri Çekilme)
Risk YönetimiHesap değerinin en son zirvesinden yaşadığı yüzdesel düşüş — bir stratejinin sizi gerçekte ne kadar riske attığının temel ölçüsü.
Drawdown, bir hesabın değerinin en son zirvesinden yaşadığı düşüşü ölçer ve genellikle yüzde olarak ifade edilir. Örneğin bir hesap 10.000 $'a yükselip ardından 8.000 $'a gerilerse, bu %20'lik bir drawdown demektir.
Yatırımcılar ve fon yöneticileri maksimum drawdown'u yakından izler, çünkü gerçek risk maruziyetini yansıtır — maksimum drawdown'u daha düşük bir stratejiye psikolojik olarak bağlı kalmak genelde daha kolaydır ve toparlanmak için daha küçük bir sonraki kazanç yeterlidir.