Secuencia de stop-out

La secuencia de stop-out es el orden en que un bróker liquida posiciones abiertas cuando el nivel de margen cae hasta el umbral de stop-out. Ni es simultáneo ni lo eliges tú: la mayoría de servidores cierran primero la mayor pérdida flotante, vuelven a comprobar el nivel de margen, cierran la siguiente y repiten hasta que la cuenta regresa por encima del umbral. La consecuencia es que la posición que más querías conservar puede ser justo la que se llevan, y una cobertura puede perder una pata mientras la otra queda abierta y de pronto desprotegida. Algunas firmas cierran antes la mayor posición por volumen, y unas pocas recorren simplemente el orden de tickets: la regla está en las condiciones generales, no en la plataforma. Saber cuál se aplica es lo que decide si conviene reducir tamaño por tu cuenta antes de que elija el servidor.