Gecikme Arbitrajı

Gecikme arbitrajı (latency arbitrage), bir platformun kotasyonunun başka bir yerde çoktan gerçekleşmiş fiyat hareketine henüz yetişmediği kısa aralıktan kazanç sağlayan stratejidir. Daha hızlı bir veri akışını izleyen otomatik bir sistem, yavaş platformdaki eskimiş kotasyonlara karşı bu kotasyonlar yenilenmeden emir gönderebilir. Kazanç para birimine ilişkin bir görüşten değil gecikmeden doğduğu için brokerlar ve likidite sağlayıcıları bunu toksik akış sayar; daha hızlı altyapı, last look kontrolleri ve bu faaliyeti sınırlayan sözleşme hükümleriyle korunurlar. Birçok müşteri sözleşmesi konuyu doğrudan düzenler; bu yüzden çok hızlı otomatik sistem kullanacakların hesaplarına uygulanan kuralları okuması gerekir. Siz yapmasanız bile neden önemli: gecikme arbitrajına karşı savunmalar herkese uygulanır. Last look pencereleri, azami sapma kontrolleri ve emir reddi kuralları bayat kotasyonla işlem yapmayı engellemek için vardır ve meşru bir hızlı stratejinin ret ve yeniden fiyatlama olarak karşılaştığı mekanizmalar da bunlardır. Yaklaşımınız hıza dayanıyorsa, emir gerçekleştirme politikasını ve müşteri sözleşmesinin otomatik işlem ile kötüye kullanım stratejilerine ilişkin maddelerini hesaba para yatırmadan önce okuyun — kârlı bir hafta sorgulandıktan sonra değil.