Drawdown Móvel

Um drawdown móvel é um limite de perda que sobe com o máximo histórico da conta em vez de ficar preso ao saldo inicial. Onde um limite estático diz que a conta não pode cair abaixo de 90% do valor com que começou, um limite móvel diz que não pode cair mais de 10% abaixo do seu ponto mais alto até ao momento — pelo que cada novo máximo levanta o piso e retira definitivamente parte da margem que o trader tinha um instante antes. Encontra-se sobretudo em avaliações de empresas proprietárias e em contas financiadas, onde os pormenores variam de formas que alteram a regra de modo substancial: se acompanha o saldo fechado ou o capital em tempo real, incluindo lucro flutuante; se deixa de acompanhar assim que a conta atinge o objetivo inicial; e se um pico intradiário conta como novo máximo. A variante baseada no capital em tempo real é a mais severa, porque um lucro não realizado que se devolve pode violar o limite sem que uma única operação perdedora tenha sido fechada. Confirme qual variante se aplica antes de dimensionar seja o que for, já que a mesma percentagem anunciada pode descrever quantidades muito diferentes de risco utilizável.