Maximaler Drawdown
RisikomanagementDer größte Hoch-Tief-Rückgang eines Kontos über einen Zeitraum — das Standardmaß für Abwärtsschmerz und eine harte Grenze bei den meisten Prop-Firmen.
Der maximale Drawdown ist der größte Rückgang eines Kontos von Hoch zu Tief über einen bestimmten Zeitraum, ausgedrückt als Prozentsatz des damaligen Höchststands des Kontos. Er ist das meistzitierte Maß dafür, wie viel Schmerz eine Strategie einem Konto zumuten kann, und in den meisten finanzierten Prop-Firm-Konten eine harte Regel (ein Verstoß beendet das Konto meist).
Den maximalen Drawdown betrachtet man am besten zusammen mit der Erholungsdauer — wie lange das Konto brauchte, um zum vorherigen Hoch zurückzukehren —, denn zwei Strategien mit gleichem maximalem Drawdown können sich enorm darin unterscheiden, wie lange sie unter Wasser bleiben.